वैल्यू फंड: वैल्यू म्यूचुअल फंड का अर्थ और लाभ

विभिन्न निवेश योजनाओं के म्यूचुअल फंड प्रबंधकों ने निवेशकों को व्यापक निवेश विकल्प प्रदान करने के लिए विविध निवेश शैलियों को अपनाया है. ये शैलियां फंड प्रबंधकों को विभिन्न फण्ड्स के तहत कुशलतापूर्वक फंड आवंटित करने की अनुमति देती हैं. निवेश पैटर्न के आधार पर, हमारे पास ग्रोथ फण्ड्स, कॉन्ट्रा फण्ड्स और वैल्यू फण्ड्स हैं. यहां हम वैल्यू म्यूचुअल फण्ड्स के वैल्यू आवश्यक पहलुओं और विशेषताओं पर चर्चा करेंगे.

वैल्यू फंड क्या हैं?

सेबी ने वैल्यू फण्ड्स में उन फण्ड्स को वर्गीकृत किया है जो पोर्टफोलियो निवेश के लिए स्टॉक चुनने में वैल्यू निवेश रणनीति का पालन करते हैं.

वैल्यू फण्ड्स को समझने के लिए, हमें पहले वैल्यू निवेश के दर्शन को और यह समझना होगा कि ये किस प्रकार अन्य म्यूचुअल फण्ड्स निवेश से भिन्न है.

वैल्यू निवेशक वर्तमान में अपने आंतरिक वैल्यू से कम कीमत पर ट्रेड करने वाले स्टॉक या मूलभूत विश्लेषण पर आधारित अंडरवैल्यूड स्टॉक का चयन करते हैं. वैल्यू निवेश को प्रायः ग्रोथ निवेश के विपरीत देखा जाता है जो ग्रो की उच्च क्षमता वाली इमरजिंग कंपनियों में निवेश करने पर ध्यान केंद्रित करता है.

तो, वैल्यू म्यूचुअल फंड क्या हैं?

वैल्यू फंड म्यूचुअल फंड वे होते हैं जहां फंड प्रबंधक वर्तमान में अंडरवैल्यू वाले स्टॉक में निवेश करते हैं. रणनीति के पीछे प्रिमाइस यह है कि मार्किट में उनकी वास्तविक क्षमता का अनुभव होने के बाद भविष्य में उनका वैल्यू बढ़ जाएगा और निवेशक वैल्यू मूल्यांकन से लाभ प्राप्त करेंगे. वैल्यू स्टॉक अक्सर सुस्थापित कंपनियों से होते हैं जो निवेशकों को लाभांश का भुगतान प्रदान करते हैं.

वैल्यू निवेश का अनुसरण वारेन बफेट, बेंजामिन ग्राहम आदि उल्लेखनीय लोगों द्वारा किया गया. निवेशक मूल विश्लेषण और आंतरिक वैल्यूके आधार पर स्टॉक चुनते हैं.

यह सुझाव देता है कि कभी-कभी मार्किट अंतर्निहित अक्षमता के कारण कंपनियों को उनके स्टॉक उनकी को सही कीमत से नीचे बेचने की अनुमति देते हुए उनकी वास्तविक कीमत का पता लगाने में विफल रहता है. जब बाजार अपने आप को ठीक करता है, तो इन स्टॉकों का वैल्यू बढ़ जाएगा, जिससे पूंजीगत लाभ के लिए विशाल संभावनाएं पैदा होती हैं.

ग्रोथ स्टॉक की कीमत की तुलना में वैल्यू स्टॉक आकर्षक नहीं लगते. लेकिन इन स्टॉकों में लंबे समय में वृद्धि की बहुत संभावनाएं हैं. इसलिए, वैल्यू फंड में केवल तभी निवेश करें जब आपके पास लंबी निवेश क्षितिज हो. फंड प्रबंधक इन स्टॉकों से अत्यधिक रिटर्न अर्जित करने की उम्मीद तब करते हैं जब उनका वैल्यू लंबे समय में बढ़ जाता है.

वैल्यू फंड की विशेषता

वैल्यू फंड वैल्यू एक प्रकार का निवेश फंड होता है जो वैल्यू निवेश रणनीति का पालन करता है. वैल्यू फंड की कुछ प्रमुख विशेषताएं यहां दी गई हैं:

• आंतरिक वैल्यूपर ध्यान केंद्रित करना: वैल्यू फण्ड्स ऐसी परिसंपत्तियों में निवेश करना चाहते हैं जो अपने आंतरिक वैल्यू के नीचे ट्रेड कर रही हैं. आंतरिक मूल्य, आय, लाभांश, विकास क्षमता और अन्य वित्तीय मापदंडों जैसे मूलभूत कारकों पर आधारित एक परिसंपत्ति का सही वैल्यू है.
• मूलभूत सिद्धांतों पर जोर: मूलभूत विश्लेषण वैल्यू निवेश की एक आधारशिला है. वैल्यूफण्ड्स आमतौर पर वित्तीय रिटर्न्स का विश्लेषण, कंपनी की आय, कैश फ्लो, ऋण स्तर और अन्य मूलभूत कारकों का आकलन करने पर ध्यान केंद्रित करता है ताकि प्रतिभूति की वैल्यू निर्धारित किया जा सके.
• दीर्घकालिक दृष्टिकोण: वैल्यू निवेश में दीर्घकालिक क्षितिज होती है. वैल्यू फण्ड्स में अक्सर एक खरीद और धारित रणनीति होती है, जिसका उद्देश्य लाभ को साकार करना होता है क्योंकि मार्किट समय के साथ अपनी कीमत निर्धारण अक्षमताओं को सुधारता है. इस दृष्टिकोण के लिए धैर्य और अनुशासन की आवश्यकता होती है, क्योंकि मार्किट को फंड में आयोजित परिसंपत्तियों की वास्तविक वैल्यू को पहचानने में समय लग सकता है.
• विविधीकरण: अन्य निवेश फण्ड्स की तरह, वैल्यू फण्ड्स आमतौर पर विभिन्न प्रतिभूतियों के पोर्टफोलियो को धारण करके विविधीकरण प्रदान करते हैं. इससे विभिन्न संपत्ति वर्गों, उद्योगों और कंपनियों में जोखिम को बांटने में मदद मिलती है, जिससे किसी भी निवेश पर प्रतिकूल घटनाओं का प्रभाव कम हो जाता है.

वैल्यू म्यूचुअल फंड में निवेश करने से पहले विचार करने लायक कारक

वैल्यू म्यूचुअल फण्ड्स को प्राथमिकता देने वाले निवेशकों को निम्नलिखित को ध्यान में रखना चाहिए. हमारा सुझाव है कि चुनने से पहले फंड का पिछला प्रदर्शन भी देखें.

पिछला प्रदर्शन

वैल्यू फंड चुनने के लिए उनका पिछला प्रदर्शन महत्वपूर्ण है. अक्सर संभावित निवेशक, विभिन्न मार्किट साइकिल्स के माध्यम से यह निर्धारित करने के लिए पिछले पांच वर्षों के ट्रैक रिकॉर्ड को देखते हैं कि फंड प्रबंधक ने फंड के उद्देश्य को प्राप्त किया है या नहीं. यह आपको विश्लेषण करने में मदद करेगा कि फंड आपके पोर्टफोलियो के लिए एक अच्छा चयन है या नही आमतौर पर, वित्तीय सलाहकार यह सुझाव देते हैं कि आप अच्छे रिटर्न के लिए इक्विटी फंड में कम से कम 3-5 वर्षों के लिए निवेश करते रहें. इक्विटी फण्ड्स लंबे समय तक निवेश अवधि में रिटर्न उत्पन्न करते हैं. वैल्यू स्टॉक के लिए लंबी निवेश क्षितिज होना आवश्यक है क्योंकि फंड प्रबंधक अंडरवैल्यूड स्टॉक पिक-अप करते हैं. ये कारक खुद को ठीक करने में समय लेते हैं और इसलिए वैल्यू म्यूचुअल फंड में निवेश करते समय धैर्य आवश्यक होता है.

विविधीकरण पर विचार करें

फंड प्रबंधकों के पास रिटर्न उत्पन्न करने के लिए लार्ज-कैप और स्मॉल या मिड-कैप फंड के स्टॉक चुनने की सुविधा होती है. जब तक आप किसी विशेष क्षेत्र के संपर्क की तलाश नहीं कर रहे हैं, तब तक ऐसे फंड चुनें जो विभिन्न मार्केट कैप्स और सेक्टरों में विविध निवेश विकल्प प्रदान करते हैं. जोखिम एक्सपोजर को कम करने और किसी पोर्टफोलियो के प्रदर्शन में सुधार करने के लिए इक्विटी निवेश के लिए विविधता महत्वपूर्ण है.

वैल्यू म्यूचुअल फंड में किसे निवेश करना चाहिए?

वैल्यू म्यूचुअलफण्ड्स के निवेशकों को दो कारकों को ध्यान में रखना चाहिए और जोखिमों में शामिल होना चाहिए.

समय क्षितिज

फंड प्रबंधक वे वैल्यू स्टॉक चुनते हैं जो वर्तमान में कम कीमत वाले हैं. इसलिए, इन कंपनियों को अपनी सही कीमत पर पहुंचने में कुछ समय लग सकता है. ये स्टॉक लंबे समय में विकसित होने वाली ठोस बुनियादी कंपनियों से एक होते हैं. इसलिए, ग्रोथ फण्ड्स और ऋण फण्ड्स के विपरीत, वैल्यू फण्ड्स एक समय अवधि में परिणाम उत्पन्न करेंगे.

जोखिम

निवेशकों को शामिल जोखिमों का मूल्यांकन करना होगा. वैल्यू फण्ड्स अक्सर ऐसे स्टॉक में चल रहे मार्किट प्रवृत्तियों के खिलाफ निवेश करती हैं जो वर्तमान में लोकप्रिय नहीं हैं. इसलिए, निवेशकों को यह समझना होगा कि इन कंपनियों से आय अर्जित करने में लंबा समय लग सकता है और यदि वे प्रत्याशित वैल्यू प्राप्त करने में असफल रहते हैं तो उनके परिणामस्वरूप महत्वपूर्ण नुकसान भी हो सकता है.

आपको वैल्यू म्यूचुअल फंड में निवेश क्यों करना चाहिए?

वैल्यू फंड आपके पोर्टफोलियो को विविधता प्रदान करने के लिए उत्कृष्ट होते है. इनमें स्टॉक ठोस अनुसंधान के बाद चुने जाते हैं और इसलिए ये ग्रोथ स्टॉक की तुलना में कम अस्थिर होते हैं. चूंकि ये शेयर अपनी सही कीमत से नीचे ट्रेडकर रहे हैं, इसलिए डाउनट्रेंड के दौरान उनकी वैल्यू को और घटाने का मौका कम होता है.

ये गुणवत्तापूर्ण स्टॉक होते हैं, जिनमें प्रायः समर्पित लाभांश वितरण कार्यक्रम वाली कंपनियां शामिल होती हैं. ये कंपनियां भविष्य में मजबूत ग्रोथ को रिकॉर्ड करने के लिए ठोस मूलभूत और वित्तीय प्रदर्शन करती हैं.

जब निवेशक वैल्यू स्टॉक की तलाश करते हैं, तो वे आमतौर पर निवल वर्तमान परिसंपत्तियां, आय और बिक्री के संदर्भ में कम कीमत वाले निवेश की तलाश करते हैं, जिसमें ग्रोथ स्टॉक भी शामिल होते हैं और स्वस्थ राजस्व के साथ इक्विटी में निवेश करते हैं और स्टॉक की कीमत पर बोझ कम होता है. वैल्यू निवेशक जानते हैं कि ये स्टॉक बुल मार्केट के दौरान कम प्रदर्शन कर सकते हैं और यहां तक कि फेवर से बाहर भी जा सकते हैं. लेकिन जब अनुमान सही हो जाते हैं तो वे मार्किट बीटिंग रिटर्न उत्पन्न करते हैं.

प्रमुख टेकअवेज़

– वैल्यू फण्ड्स वैल्यू निवेश के सिद्धांतों के बाद निवेश करते हैं, जिनका अनेक सफल निवेशक अनुसरण करते हैं.

– वैल्यू निवेशकों का मानना है कि बाजार कभी-कभी वैल्यू स्टॉक में विफल रहता है, जिससे उन्हें कम कीमतों पर ट्रेडकरना पड़ता है.

– फंडप्रबंधक अपने आंतरिक वैल्यू से कम बेचने वाले स्टॉक चुनते हैं.

– वैल्यू स्टॉक में मजबूत मूलभूत और लंबे समय में निष्पादन की क्षमता होती है.

– वैल्यू स्टॉक अक्सर संरचित, नियमित लाभांश भुगतान योजनाओं वाली सुस्थापित कंपनियों से होते हैं.

– वैल्यू फण्ड्स के लिए निवेशकों को लंबे समय तक निवेश करने और ट्रेड चक्रों पर सवारी करने की आवश्यकता होती है.

– किसी वैल्यू म्यूचुअल फंड की सफलता के लिए फंड प्रबंधक का प्रदर्शन महत्वपूर्ण है.

– निवेशकों को निवेश के उद्देश्यों को पूरा करने के लिए फंड के पूर्व निष्पादन को समझने के लिए अनुसंधान करना चाहिए.

– ये फण्ड्स मार्किट पूंजीकरण और क्षेत्रों के विभिन्न स्टॉकों के साथ पोर्टफोलियो विविधीकरण प्रदान करते हैं.

– यह फण्ड्स उन निवेशकों के लिए उपयुक्त हैं जिन्हें बृहत प्रवृत्तियों के बारे में जानकारी है.

– म्यूचुअल फंड निवेश से जुड़ी फीस चेक करें क्योंकि खर्च अनुपात आपके वास्तविक रिटर्न को कम कर सकता है.

वैल्यू फंड के लाभ

– वैल्यू म्यूचुअल फंड के साथ, आप एक विविध पोर्टफोलियो में निवेश कर सकते हैं.

– चूंकि स्टॉक का चयन कार्यनीति पर आधारित होता है, इसलिए वे महत्वपूर्ण बाजार स्विंग के लिए कम संवेदनशील होते हैं.

– निवेश उन सभी आर्थिक क्षेत्रों में फैलता है जिन्हें अनदेखा किया जाता है, उन पर ध्यान केंद्रित करता है और मार्किट

के विश्वास में सुधार करता है.

– वैल्यू स्टॉक बाजार के प्रदर्शन की चिंता किए बिना कंपनी के अंतर्निहित वैल्यू से कम पर ट्रेड करने वाले शेयरों में निवेश करते हैं.

– वैल्यू निवेशक मोबाइल मानसिकता का पालन नहीं करते. इसके बजाय, वे मूल विश्लेषण पर अपने निर्णयों का आधार बनाते हैं. यह दृष्टिकोण वैल्यू निवेशकों को सभी समय के सबसे सफल निवेशकों में एक बनाता है.

वैल्यू म्यूचुअल फंड में निवेश कैसे करें?

जब आप अपने एंजल वन डीमैट अकाउंट के माध्यम से वैल्यू म्यूचुअल फंड में निवेश करते हैं, तो आप आसान प्रक्रिया का लाभ उठा सकते हैं. आपको बस इन चरणों का पालन करना है:

चरण 1: अपने रजिस्टर्ड मोबाइल नंबर से अपने एंजल वन अकाउंट में लॉग-इन करें, OTP सत्यापित करें, और फिर अपना MPIN दर्ज करें.

ध्यान दें: अगर आपके पास कोई एक डीमैट खाता नहीं है, तो आप आवश्यक दस्तावेज जमा करके कुछ मिनट में एक खोल सकते हैं.

चरण 2: अपने लक्ष्यों और जोखिम प्रोफाइल के आधार पर सबसे उपयुक्त वैल्यू म्यूचुअल फंड खोजें. ऐसा करने के लिए, एंजल एक ऐप पर AMC (एएमसी) द्वारा प्रस्तुत प्रत्येक फंड के बारे में अधिक जानें. इस चरण में, फंड का मूल्यांकन करने के लिए निम्नलिखित पर विचार करें:

अपना वांछित फंड खोजें या एंजल वन द्वारा सूचीबद्ध किसी एक को चुनें.

फंड के ऐतिहासिक प्रदर्शन, क्षेत्रीय और स्टॉक होल्डिंग और टैक्स घटनाओं का विश्लेषण करें. रिटर्न कैलकुलेटर का उपयोग करके निवेश पर अनुमानित आय का पता लगाएं.

योजना के जोखिम के स्तर को समझें और देखें कि यह आपकी सहनशीलता के साथ संरेखित है या नहीं.

प्रतिष्ठित रेटिंग एजेंसियों द्वारा निर्धारित फंड की रेटिंग पर विचार करें. आमतौर पर, म्यूचुअल फंड को 1 से 5 तक रेटिंग दी जाती है जो निरंतरता, जोखिम, रिटर्न आदि जैसे विभिन्न पैरामीटरों पर आधारित होती है.

इसमें निवेश की लागत का अनुमान लगाने के लिए फंड के खर्च अनुपात की जांच करें.

चरण 3: एक बार जब आप फंड चुन लेते हैं, निवेश करना चाहते हैं, तो अपना एंजल वन डीमैट अकाउंट खोलें और म्यूचुअल फंड सेक्शन में जाएं. आपने जिस वैल्यू फंड को शॉर्टलिस्ट किया है उसकी खोज करें.

आपके पास दो निवेश मार्ग विकल्प हैं-एकमुश्त राशि या मासिक SIP (एसआईपी). अपनी सुविधा के आधार पर एक चुनें.

निवेश राशि में कुंजी और भुगतान विधि चुनें. हालांकि UPI (यूपीआई) पसंदीदा मोड है, आप नेट बैंकिंग भी चुन सकते हैं.

आदेश देने के बाद, अगर आपने SIP(एसआईपी) विकल्प चुना है, तो समय पर भविष्य की किस्तें बनाने के लिए एक मैंडेट बनाएं.

निष्कर्ष

वैल्यू फण्ड्स वे इक्विटी फण्ड्स होते हैं जो उन कंपनी के शेयरों में निवेश करते हैं जो वर्तमान में उनके आंतरिक वैल्यूसे नीचे ट्रेड कर रही हैं. वैल्यू फण्ड्स आक्रामक निवेशकों को अपील करते हैं, जो लंबे समय के लिए निवेश करने के लिए तैयार किए गए हैं. अगर आप अपने पोर्टफोलियो के लिए कोई वैल्यू म्यूचुअल फंड चुनते हैं, तो यह सुनिश्चित करें कि यह आपके समग्र वित्तीय लक्ष्यों के अनुरूप है, क्योंकि इनमें रिटर्न जनरेट करने में समय लगेगा. आप इन फंड में निवेश करने के अपने पसंदीदा तरीके के रूप में एकमुश्त निवेश या SIP (एसआईपी) चुन सकते हैं.

इस लेख का उद्देश्य निवेशकों को शिक्षित करना और उन्हें सूचित निवेश विकल्प चुनने में मदद करना है. हम आशा करते हैं कि इसने आपके संदेहों को वैल्यू म्यूचुअल फंड के बारे में साफ करने में मदद की है. आप हमारी वेबसाइट पर अधिक दिलचस्प विषयों का अनुसंधान कर सकते हैं. दैनिक मार्किट अद्यतन प्राप्त करने के लिए, हमारे ब्लॉग की सदस्यता लें.

FAQs

वैल्यू म्यूचुअल फंड क्या हैं?

वैल्यू-ओरिएंटेड म्यूचुअल फंड वैल्यू निवेश के सिद्धांत के बाद इक्विटी शेयरों में निवेश करते हैं, जहां फंड प्रबंधक उन स्टॉक में निवेश करते हैं जो अपने आंतरिक वैल्यू से कम कीमत पर ट्रेड कर रहे हैं. ये स्टॉक दीर्घकालिक ग्रोथ प्रदान करेंगे. फंड प्रबंधक कार्यनीतिक रूप से संभावित स्टॉक चुनते हैं और कम से कम जोखिम उठाते हैं. चूंकि ये पहले से ही कम वैल्यू वाले हैं, इसलिए ये स्टॉक बियरिश मार्केट द्वारा कम प्रभावित होते हैं. ”

मुझे वैल्यू फंड में कितने समय तक इन्वेस्ट रहना चाहिए?

वैल्यू ओरिएंटेड- म्यूचुअल फंड दीर्घकालिक इक्विटी फंड होते हैं. इसलिए, अच्छा रिटर्न देखने के लिए आपको कम से कम पांच वर्ष तक निवेश करना चाहिए.

वैल्यू म्यूचुअल फंड कहां निवेश करते हैं?

वैल्यू म्यूचुअल फंड वैल्यू निवेश रणनीति के बाद जब वे यह चुनते हैं कि धन को कहां निवेश करें, वे कम से कम 65% फंड निवेश करते हैं . चूंकि वैल्यू निवेश को विनियमन के अनुसार परिभाषित नहीं किया गया है, इसलिए फंड प्रबंधक वैल्यू स्टॉक चुनने में व्यक्तिगत विधियों और ढांचों का उपयोग करते हैं. हालांकि, अधिकांश वैल्यू निवेश के बुनियादी सिद्धांत का पालन करेंगे जो उनके आंतरिक वैल्यू की तुलना में अंडरवैल्यूड स्टॉक चुनते हैं.

मुझे वैल्यू-ओरिएंटेड म्यूचुअल फंड से किस प्रकार के रिटर्न की उम्मीद करनी चाहिए?

वैल्यू-ओरिएंटेड म्यूचुअल फंड ने पिछले पांच वर्षों में 15.64% का औसत रिटर्न जनरेट किया था, जबकि तीन और दस वर्ष का रिटर्न 22.61% और 14.19% था.

क्या वैल्यू म्यूचुअल फंड अधिक जोखिम वाले हैं?

चूंकि वैल्यू म्यूचुअल फण्ड्स ईक्विटीज़ में निवेश करते हैं, इसलिए ये अल्प काल में अस्थिर होते हैं। हालांकि, दीर्घ काल में अस्थिरता मुख्य रूप से स्टॉक के रणनीतिक चयन के कारण महत्वपूर्ण रूप से घट जाती है।

क्या मुझे वैल्यू म्यूचुअल फण्ड्स में निवेश करना चाहिए?

चूंकि वैल्यू म्यूचुअल फंड इक्विटी में निवेश करते हैं, इसलिए ये अल्पावधि में अस्थिर होते हैं. तथापि, लंबे समय तक, अस्थिरता मुख्य रूप से स्टॉक के कार्यनीतिक चयन के कारण कम हो जाती है. हाइपरलिंक “https://www.angelone.in/knowledge-center/mutual-funds/what-are-value-mutual-funds”

क्या मुझे वैल्यू म्यूचुअल फंड में इन्वेस्ट करना चाहिए?

आप वैल्यू म्यूचुअल फंड में निवेश कर सकते हैं अगर आपके पास लंबी निवेश क्षितिज है और आप अपने निवेश के साथ धैर्य रख सकते हैं. वैल्यू निवेश ऐसे स्टॉक में निवेश करने का प्रस्ताव रखता है जो वर्तमान में अनुकूल नहीं होते लेकिन उनके पास मजबूत मूलभूत सिद्धांत होते हैं. दूसरा लाभ यह है कि ये स्टॉक पहले से ही छूट दिए जा चुके हैं, इसलिए उनका जोखिम बियरिश मार्केट में आगे बढ़ रहा है. हालांकि, वैल्यू निवेश एक वैकल्पिक रणनीति है. इसलिए, विविधता सुनिश्चित करने के लिए आपके पास विभिन्न योजनाओं में फण्ड्स होना चाहिए.